--- title: 投資戦略コーチング tags: author: [αコーチング](https://www.docswell.com/user/alpha_coaching) site: [Docswell](https://www.docswell.com/) thumbnail: https://bcdn.docswell.com/page/4JZGDMN973.jpg?width=480 description: 投資戦略コーチング 訂正スライド１０ 負株式の相関関係→負の相関関係 published: July 28, 24 canonical: https://www.docswell.com/s/alpha_coaching/5EX4D8-2024-07-28-200608 --- # Page. 1 ![Page Image](https://bcdn.docswell.com/page/4JZGDMN973.jpg) a lph -co ching a a 投資戦略コーチング # Page. 2 ![Page Image](https://bcdn.docswell.com/page/YE6Y1N8DJV.jpg) お金の使い方には二種類ある 消費 投資 # Page. 3 ![Page Image](https://bcdn.docswell.com/page/GE5G4598E4.jpg) 複利の力 複利の の仕組みとは？ 複利とは「元本だけでなく、利子が利子を生む」という考え方のことだ。 複利の対義語に「単利」があり、これは最初の元本だけが利息を生み続けるものを指す。 利は元本も、毎年の利子もどんどん増えていき、時間が経過するにつれ、単利との差は広がっていく。 大 力 →時間が経過するにつれ、リターンはどんどん きくなる # Page. 4 ![Page Image](https://bcdn.docswell.com/page/972YVN2V7R.jpg) 「複利は人類最大の発明だ。知っている人は複利で稼ぎ、知らない人は利息を払う」 アルベルト・アインシュタイン # Page. 5 ![Page Image](https://bcdn.docswell.com/page/DJYG3PYQJM.jpg) 投資戦略 貸借対照表B/S 負債 資産 資本金 資産として残るようにお金を使う ※資産を構築する方法を参照 # Page. 6 ![Page Image](https://bcdn.docswell.com/page/V7NGV5P2E8.jpg) 資産を構築するための戦略 今持っているお金で資産性の高い物を手にいれる 資産の例：ダイヤモンド、土地、株式など 消費財には投資をしない ※資産を構築する方法を参照 # Page. 7 ![Page Image](https://bcdn.docswell.com/page/YJ9W6Y3DJ3.jpg) 複利計算を情報空間に利用する 継続の法則 怠惰の法則 1.01＾365＝37.8 0.99＾365＝0.03 毎日コツコツと努力すれば、やがて大きな力になる 少しずつサボると力がなくなる 正しい知識、教育を学べば、徐々に増殖していく # Page. 8 ![Page Image](https://bcdn.docswell.com/page/GJ8NZ6M5ED.jpg) 知識とは 知識とは現状という世界から別世界への移動関数です。 移動できるのが正しい知識であり、移動できなければ正しくない知識です。 ※資産を構築する方法を参照 # Page. 9 ![Page Image](https://bcdn.docswell.com/page/LJLPD933ER.jpg) アブソリュートリターン ヘッジ・ファンドが目指す「アブソルート・リターン」は、「絶対に収益を上げる」という意味では なく、「相対」の反意語として「絶対」という言葉を使っており、「市場のリターンに対する相対的 なリターンではなく、絶対的なリターンを得ようとする」投資戦略を意味する。 # Page. 10 ![Page Image](https://bcdn.docswell.com/page/47M4PZDMEW.jpg) 株と債券は基本的に負株式の相関関係 景気が良いときは企業活動も活発になり株価が上昇するため、 株式投資で利益を得ようと投資家の資金は株式市場に集まります。 債券市場はというと、景気上昇時には金融引き締め（金利引き上げ）が行われるため、 債券価格が下落する傾向にあります。 # Page. 11 ![Page Image](https://bcdn.docswell.com/page/P7RW164LE9.jpg) 日常生活でアブソリュートリターンを得る # Page. 12 ![Page Image](https://bcdn.docswell.com/page/PJXPYMZ6EX.jpg) そのためには抽象度を上げること 例えば、アメリカ民主党と共和党の両方の情報をとる # Page. 13 ![Page Image](https://bcdn.docswell.com/page/3JKD3G8G7D.jpg) フィルターバブルとエコーチェンバー 「フィルターバブル」は、SNSや検索サイトの最適化アルゴリズムが、その人が見たくない情報を遮断することで、見たい情報ばか りみえ、視野が狭くなる現象 「エコーチェンバー」とは、閉鎖的な空間内で同じような意見を持つ人たちとのコミュニケーションを繰り返すことによって、特定 の信念が増幅教科される現象 ※セルフ脱洗脳を参照 # Page. 14 ![Page Image](https://bcdn.docswell.com/page/LE3RGN2575.jpg) コーチングにはコンフォートゾーンという概念がある コンフォートゾーンコンフォートゾーンとは、自分が快適に過ごせる場、状態のことです コンフォートゾーン内ではパフォーマンスが上がりますしかし、コンフォートゾーンの外に出るとパフォーマンスは下がります コンフォートゾーンを維持しようとするホメオスタシスが働きます →フィルターバブルやエコーチェンバーのように自分にとって重要なものしか情報が入らない ※セルフ脱洗脳を参照 # Page. 15 ![Page Image](https://bcdn.docswell.com/page/8EDY1WZYEG.jpg) 知識と教育のアロケーションをする # Page. 16 ![Page Image](https://bcdn.docswell.com/page/V7P6Q9D2J8.jpg) アロケーションとポートフォリオの違い アセットアロケーションは資産の配分であるのに対して、ポートフォリオは商品の配分です。 アセットアロケーションでは投資する資産クラス（株式、債券、不動産、現金など）と配分を決めます。例えば、株式と債券 の組み合わせを選ぶ場合、株式に60％債券に40％のように割合も設定します。 ポートフォリオでは、アセットアロケーションに基づいて個々の投資先・銘柄を決定します。 例えば、アセットアロケーションで株式60％債券40％を選んだ場合、株式ではトヨタ自動車・ソニー、債券では日本国債と いう組合せを作ります。 いきなりポートフォリオを組むのではなく、アセットアロケーションで大枠を決めてから、具体的な投資先をポートフォリオ で決めていく流れです。 # Page. 17 ![Page Image](https://bcdn.docswell.com/page/2JV35M1XEQ.jpg) アロケーションとポートフォリオの違い アロケーション ポートフォーリオ 金 14% 金 14% 株式 47% トヨタ 三菱重工 株式 47% 債券 39% 債券 39% 日本 アメリカ イギリス ソニー # Page. 18 ![Page Image](https://bcdn.docswell.com/page/5EG36G2R7L.jpg) 知識と教育のアロケーションをする →コーチングでは、 バランスホイール、ミニバランスホイールを作ること # Page. 19 ![Page Image](https://bcdn.docswell.com/page/4JQ54XPY7P.jpg) 投資の基本 投資の投資可能金額以上に投資をしない ・失って良い金額から投資可能金額を決める。 投資可能金額=100x失ってもよい金額/(-1xMaxDD） MaxDD： ポートフォリオのMax Drawdown （%） EX.MaxDD -20%、失って良い金額100万円なら、投資可能金額は500万円。失ってもよい金額から投資可能金額を決める。 # Page. 20 ![Page Image](https://bcdn.docswell.com/page/K749Q6YZE1.jpg) 学びも投資可能金額以上に投資をしない ・失って良い金額から投資可能金額を決める。 ・取り入れても知識にならない可能性を計算 （知識は移動しないと知識と呼べない、 これがないとランダム性が担保されない） # Page. 21 ![Page Image](https://bcdn.docswell.com/page/LJ1KPV6D7G.jpg) もちろん現状の外に出るために投資が必要な場合も想定する # Page. 22 ![Page Image](https://bcdn.docswell.com/page/GJWD2LW872.jpg) W１ W０